TDF(target date fund)란 무엇인가요?

TDF는
은퇴 계획을 단순화하고 투자자에게
시간이 지남에 따라 자산 배분을 조정하는
다양한 포트폴리오를 제공하도록
설계된 투자 수단 유형입니다.

TDF의 주요 목표는 투자자가
퇴직 날짜에 접근함에 따라 적절한 수준의 위험과
수익을 달성하도록 돕는 것입니다.

TDF의 주요 구성 요소

자산 배분

TDF는 주식, 채권 및 현금 등가물과 같은
다양한 자산 클래스의 혼합으로 구성됩니다.
특정 배분은 투자자의 예상 퇴직 연도에 해당하는
펀드의 목표 날짜에 따라 결정됩니다.


글라이드 경로

글라이드 경로는
시간이 지남에 따라 자산 배분을 조정하기 위해
미리 결정된 전략으로,
고위험 고수익 포트폴리오에서
저위험 저수익 포트폴리오로 점진적으로 이동합니다. 아이디어는 투자자가 은퇴에서 멀어지는 동안
수익을 극대화하고 은퇴 날짜가 다가옴에 따라
자본을 보존하는 것입니다.


자동 리밸런싱

TDF는 손을 대지 않는 투자로 설계되었습니다.
이것은 펀드매니저가 주기적으로 포트폴리오를
자동으로 재조정하여 자산 할당이 의도한
활공 경로와 일관되게 유지된다는 것을 의미합니다.


다양화

TDF는 위험을 줄이고
균형 잡힌 포트폴리오를 유지하기 위해
광범위한 자산에 투자합니다.
이러한 다각화는 단일 투자 또는 부문의
실적이 저조할 경우 발생할 수 있는
잠재적 손실로부터 투자자를 보호하는 데
도움이 될 수 있습니다.

TDF의 주요 기능

단순성

TDF는 포트폴리오를
적극적으로 관리할 필요 없이 간단하고
장기적인 투자 전략을 원하는 투자자를 위해
설계되었습니다.

목표 날짜 펀드를 선택함으로써
투자자는 예상 은퇴 날짜에 투자를 쉽게
맞출 수 있습니다.


위험 관리

글라이드 경로 전략은
목표 날짜가 다가옴에 따라
변동성이 큰 자산(예: 주식)에 대한 노출을
점차 줄이고 보다 안정적인 자산(예: 채권)에
대한 노출을 증가시켜
위험을 관리하는 데 도움이 됩니다.


전문 관리

TDF는 자산 배분, 재조정 및 기본 투자 선택을
감독하는 전문 투자 관리자가 관리합니다.
다른 투자와 마찬가지로 TDF에도
위험이 따른다는 점에 유의해야 합니다.
펀드의 성과는 기본 투자의 성과에 따라 달라지며 펀드가 의도한 목표를 달성할 것이라는 보장은 없습니다. 또한 다양한 제공업체의 목표 날짜 펀드마다 활공 경로와 투자 전략이 다를 수 있으므로 결정을 내리기 전에 옵션을 신중하게 조사하고 비교하는 것이 중요합니다